最新: 8-K  ·  2026-02-24

ワークデイ

Workday, Inc.

クラウド型の人事・財務管理 SaaS の大手。Fortune 500 の半数超が採用しており、SAP / Oracle からのリプレース需要が成長を牽引する。

WDAYテクノロジー公式 IR

次回決算予定

2026.05.21 · 木曜

コンセンサス予想

売上予想
4,051 億円
EPS 予想 (調整後)
403.5 円

最新四半期

FY2026 Q4· 2026-03-06 発表
売上
3,999 億円
売上 YoY
+14.5%

前年同期比

売上 QoQ
+4.1%

前期比

EPS (GAAP)
88.4 円
EPS YoY
+64.7%

前年同期比

EPS QoQ
-40.4%

前期比

売上構成

2025-11-26 発表

売上構成比前年比
  • サブスクリプションサービス原価3,510 億円92.3%+14.5%
  • プロフェッショナルサービス294 億円7.7%-6.5%

指標推移

直近 6 四半期

売上

億円

売上推移の折れ線チャート38543612337125Q325Q426Q126Q226Q326Q43999

EPS (GAAP)

円

EPS (GAAP)推移の折れ線チャート127.093.660.225Q325Q426Q126Q226Q326Q488.4

営業利益

億円

営業利益推移の折れ線チャート34223713325Q325Q426Q126Q226Q326Q4276

フリーキャッシュフロー

億円

フリーキャッシュフロー推移の折れ線チャート1678127086125Q325Q426Q126Q226Q326Q41923

財務指標

四半期

期間売上高粗利益営業利益純利益FCFEPS (GAAP)
FY2026 Q43,999 億円+14.5% YoY+4.1% QoQ3,034 億円+14.9% YoY+4.3% QoQ276 億円+133.3% YoY-32.4% QoQ229 億円+54.3% YoY-42.5% QoQ1,923 億円+18.7% YoY+121.5% QoQ88.4 円+64.7% YoY-40.4% QoQ
FY2026 Q33,804 億円+12.6% YoY+3.6% QoQ2,880 億円+12.9% YoY+4.2% QoQ405 億円+57.0% YoY+4.4% QoQ394 億円+30.6% YoY+10.5% QoQ860 億円+53.2% YoY-6.5% QoQ147.0 円+30.6% YoY+11.9% QoQ
FY2026 Q23,491 億円+12.6% YoY+4.8% QoQ2,626 億円+12.2% YoY+3.7% QoQ369 億円+123.4% YoY+535.9% QoQ339 億円+72.7% YoY+235.3% QoQ874 億円+14.0% YoY+39.7% QoQ124.9 円+71.4% YoY+236.0% QoQ
FY2026 Q13,194 億円+12.6% YoY+1.3% QoQ2,428 億円+13.5% YoY+1.9% QoQ56 億円-39.1% YoY-48.0% QoQ97 億円-36.4% YoY-27.7% QoQ600 億円+44.7% YoY-59.0% QoQ35.6 円-37.5% YoY-26.5% QoQ
FY2025 Q43,492 億円+15.0% YoY+2.4% QoQ2,640 億円+14.4% YoY+2.6% QoQ118 億円-5.1% YoY-54.5% QoQ148 億円-92.1% YoY-51.3% QoQ1,620 億円+8.2% YoY+185.8% QoQ53.7 円-92.4% YoY-52.8% QoQ
FY2025 Q33,379 億円+15.8% YoY+3.6% QoQ2,550 億円+14.7% YoY+3.6% QoQ258 億円+87.5% YoY+48.6% QoQ302 億円+69.3% YoY+46.2% QoQ562 億円-8.2% YoY-30.4% QoQ112.6 円+67.4% YoY+46.9% QoQ

年次

期間売上高粗利益営業利益純利益FCFEPS (GAAP)
FY2026 FY1.51 兆円+13.1% YoY1.14 兆円+13.4% YoY1,139 億円+73.7% YoY1,094 億円+31.7% YoY4,385 億円+26.7% YoY409.0 円+32.8% YoY
FY2025 FY1.33 兆円+16.4% YoY1.01 兆円+16.2% YoY655 億円+126.8% YoY831 億円-61.9% YoY3,462 億円+14.3% YoY307.9 円-62.6% YoY
FY2024 FY1.15 兆円+16.8% YoY8,667 億円+21.8% YoY289 億円黒転 YoY2,181 億円黒転 YoY3,027 億円+48.3% YoY822.8 円黒転 YoY
FY2023 FY9,201 億円6,670 億円-329 億円-543 億円1,914 億円-213.1 円

提出書類

8-K

2026.02.24

火曜

Q4は好調もFY2027ガイダンスは慎重、サブスクリプション成長率が14.5%→12-13%に減速見通し

  • Q4総売上25.32億ドル（前年同期比+14.5%）、サブスクリプション売上23.60億ドル（同+15.7%）
  • 通期総売上95.52億ドル（前年比+13.1%）、サブスクリプション売上88.33億ドル（同+14.5%）
  • 通期GAAPベース営業利益7.21億ドル（営業利益率7.5%）、Non-GAAP営業利益28.24億ドル（同29.6%）で大幅改善
  • 通期営業キャッシュフロー29.39億ドル（前年比+19.4%）、フリーキャッシュフロー27.77億ドル（同+26.7%）
  • 通期Non-GAAP希薄化後EPS 9.23ドル（前年7.30ドルから+26.4%）、12ヶ月サブスクリプション売上バックログ88.33億ドル（同+15.8%）

会社ガイダンス

次四半期

FY2027 Q1（2026年4月30日迄）：サブスクリプション売上23.35億ドル（+13%成長）、Non-GAAP営業利益率30.5%

通期

FY2027通期（2027年1月31日迄）：サブスクリプション売上99.25億〜99.50億ドル（+12%〜13%成長）、Non-GAAP営業利益率30.0%

背景・要因

  • サブスクリプション収益が継続的に2桁成長を維持し、通期14.5%増を達成
  • ParadoxおよびSanaの買収がサブスクリプションバックログに寄与
  • リストラ費用（通期3.03億ドル）がGAAPベース利益を圧迫する一方、Non-GAAPベースでは営業利益率が大幅改善
  • 自社株買いで約12.8百万株・29億ドルを買い戻し

リスク・懸念

  • セキュリティ侵害やデータセンター障害リスク
  • 競争激化による価格圧力と業界統合
  • AI関連の規制リスクと開発投資からのリターン不確実性
  • マクロ経済・地政学的な不透明感がIT支出に影響する可能性
  • 買収（Paradox, Sana, Pipedream）が期待通りの業績貢献をできないリスク

原文

SEC EDGARGoogle翻訳.txt
10-Q

2025.11.26

水曜

サブスクリプション収益15%成長、Non-GAAP営業利益率28.5%へ大幅改善。Paradox・Sana買収でAI戦略を加速も、積極的な自社株買いと組織再編コストが重なる

  • 第3四半期(Q3 FY2026、10月31日締め)の総収益は24.3億ドル（前年同期比+13%）。サブスクリプション収益は22.4億ドル（同+15%）が成長を牽引
  • GAAP営業利益は2.59億ドル（営業利益率10.7%）。前年同期は1.65億ドル（同7.6%）から大幅改善。Non-GAAP営業利益は6.92億ドル（同28.5%、前年同期26.3%）
  • 1株当たり利益(EPS)は希薄化後0.94ドル（前年同期0.72ドル）。9ヶ月累計では2.03ドル（前年同期1.61ドル）
  • 総サブスクリプション収益バックログは260億ドル（前年同期比+17%）、12ヶ月以内認識見込のバックログは82億ドル（同+18%）
  • フリーキャッシュフローは9ヶ月累計で15.6億ドル（前年同期比+34%）。営業キャッシュフローは16.6億ドル（同+23%）

背景・要因

  • サブスクリプション収益成長の約60%は既存顧客の拡大(アップセル・クロスセル)、残り40%は新規顧客によるもの
  • Non-GAAP営業利益率改善は、収益成長が人件費増加を上回ったこと、リストラクチャリングによるコスト削減効果、販管費の伸びの抑制
  • その他収益(純額)が前年比+1,700万ドル増加。これは買収資金や自社株買いのために売却した有価証券の実現益によるもの
  • Paradox社買収(2025年9月、約11億ドル)により、のれん7.8億ドル・無形資産2.5億ドルを計上
  • Sana Labs AB買収（2025年11月、約10億ドル）とPipedream買収契約を発表し、AI/エージェント戦略への投資を加速

リスク・懸念

  • マクロ経済の不透明感（関税・インフレ・金利変動・地政学的リスク）による販売サイクルの長期化や新規受注への影響リスク
  • AI関連訴訟（差別訴訟の継続）およびEU AI Actなど新興技術規制へのコンプライアンス負荷
  • サイバーセキュリティ攻撃の高度化（ソーシャルエンジニアリング攻撃による内部システムへの不正アクセス事案が発生）
  • クラウド市場における競争激化（Oracle/SAPなどのレガシーベンダーやMicrosoft/ServiceNowなどの新興競合）
  • 買収したParadox・Sana Labsの統合リスクおよび想定通りのリターンが得られない可能性

原文

SEC EDGARGoogle翻訳.txt