最新: 8-K  ·  2026-03-04

オクタ

Okta, Inc.

クラウド ID 管理 (IDaaS) の独立系最大手。シングルサインオン・多要素認証を SaaS で提供し、Microsoft Entra ID と二大勢力を成す。

OKTAテクノロジー公式 IR

次回決算予定

2026.05.28 · 木曜

コンセンサス予想

売上予想
1,210 億円
EPS 予想 (調整後)
137.1 円

最新四半期

FY2026 Q4· 2026-03-05 発表
売上
1,199 億円
売上 YoY
+11.6%

前年同期比

売上 QoQ
+2.6%

前期比

EPS (GAAP)
55.1 円
EPS YoY
+133.3%

前年同期比

EPS QoQ
+45.8%

前期比

売上構成

2025-12-03 発表

売上構成比前年比
  • サブスクリプション1,125 億円97.6%+11.2%
  • プロフェッショナルサービス・その他28 億円2.4%+28.6%

指標推移

直近 6 四半期

売上

億円

売上推移の折れ線チャート11621100103925Q325Q426Q126Q226Q326Q41199

EPS (GAAP)

円

EPS (GAAP)推移の折れ線チャート45.228.712.125Q325Q426Q126Q226Q326Q455.1

営業利益

億円

営業利益推移の折れ線チャート5526-325Q325Q426Q126Q226Q326Q472

フリーキャッシュフロー

億円

フリーキャッシュフロー推移の折れ線チャート41235128925Q325Q426Q126Q226Q326Q4403

財務指標

四半期

期間売上高粗利益営業利益純利益FCFEPS (GAAP)
FY2026 Q41,199 億円+11.6% YoY+2.6% QoQ934 億円+13.2% YoY+3.7% QoQ72 億円+475.0% YoY+100.0% QoQ99 億円+173.9% YoY+46.5% QoQ403 億円-10.2% YoY+19.6% QoQ55.1 円+133.3% YoY+45.8% QoQ
FY2026 Q31,153 億円+11.6% YoY+1.9% QoQ889 億円+12.6% YoY+2.1% QoQ36 億円黒転 YoY-43.9% QoQ67 億円+168.8% YoY-35.8% QoQ332 億円+35.4% YoY+29.7% QoQ37.3 円-35.1% QoQ
FY2026 Q21,078 億円+12.7% YoY+5.8% QoQ829 億円+14.1% YoY+5.1% QoQ61 億円黒転 YoY+5.1% QoQ99 億円+131.0% YoY+8.1% QoQ244 億円+103.7% YoY-31.3% QoQ54.8 円+146.7% YoY+5.7% QoQ
FY2026 Q1994 億円+11.5% YoY+0.9% QoQ770 億円+13.6% YoY+1.7% QoQ56 億円黒転 YoY+387.5% QoQ90 億円黒転 YoY+169.6% QoQ347 億円+10.1% YoY-15.8% QoQ50.5 円黒転 YoY+133.3% QoQ
FY2025 Q41,074 億円+12.7% YoY+2.6% QoQ826 億円+13.9% YoY+3.1% QoQ13 億円黒転 YoY黒転 QoQ36 億円黒転 YoY+43.8% QoQ449 億円+66.7% YoY+80.4% QoQ23.6 円黒転 YoY
FY2025 Q31,033 億円+13.9% YoY+2.9% QoQ789 億円+15.7% YoY+3.5% QoQ-25 億円赤字縮小 YoY赤字縮小 QoQ25 億円黒転 YoY-44.8% QoQ245 億円+3.3% YoY+95.1% QoQ0.0 円+100.0% YoY-100.0% QoQ

年次

期間売上高粗利益営業利益純利益FCFEPS (GAAP)
FY2026 FY4,599 億円+11.8% YoY3,557 億円+13.4% YoY235 億円黒転 YoY370 億円+739.3% YoY1,378 億円+17.9% YoY206.4 円+2083.3% YoY
FY2025 FY4,112 億円+15.3% YoY3,138 億円+18.4% YoY-117 億円赤字縮小 YoY44 億円黒転 YoY1,169 億円+47.2% YoY9.5 円黒転 YoY
FY2024 FY3,565 億円+21.8% YoY2,650 億円+28.2% YoY-813 億円赤字縮小 YoY-559 億円赤字縮小 YoY794 億円+581.1% YoY-341.9 円赤字縮小 YoY
FY2023 FY2,781 億円1,964 億円-1,216 億円-1,220 億円111 億円-772.5 円

提出書類

8-K

2026.03.04

水曜

FY26通期黒字転換、Q4は増収増益も先行ガイダンスは慎重。FY27は9%成長見通しで減速感

  • 【Q4】売上高 $761M（前年比+11%）、サブスクリプション収入 $747M（同+11%）
  • 【Q4】非GAAP営業利益 $202M（利益率26%）、非GAAP EPS $0.90（前年$0.78）と大幅改善
  • 【FY26通期】売上高 $2.919B（+12%）、GAAPベースで営業黒字転換（$149M）、純利益 $235M（前年$28M）
  • 【Q4】RPO $4.827B（+15%）、cRPO $2.513B（+12%）とバックログは堅調
  • 【Q4】フリーキャッシュフロー $252M（マージン33%）、通期FCF $863M（同30%）

会社ガイダンス

次四半期

FY2027 Q1見通し: 売上高 $749M〜$753M（前年比+9%）、cRPO $2.44B〜$2.45B（+10%）、非GAAP営業利益 $176M〜$180M（営業利益率23〜24%）、非GAAP希薄化後EPS $0.84〜$0.86、非GAAP FCF $250M〜$260M（FCFマージン33〜35%）

通期

FY2027通期見通し: 売上高 $3.17B〜$3.19B（前年比+9%）。プロフェッショナルサービスをパートナーにシフトする決定により約1%の売上成長に逆風。非GAAP営業利益 $795M〜$815M（営業利益率25〜26%）、非GAAP希薄化後EPS $3.74〜$3.82、非GAAP FCF $850M〜$880M（FCFマージン27〜28%）。非GAAP税率を従来26%から21%に引き下げ（One Big Beautiful Bill Actの影響）

背景・要因

  • AIエージェント向けセキュリティ需要の高まりにより大企業の新規需要・新製品採用が加速
  • プロフェッショナルサービスをパートナーにシフトする戦略的決定（FY27に約1%の売上成長への逆風）

リスク・懸念

  • マクロ経済悪化による需要減退リスク
  • サイバーセキュリティインシデントの追加発生リスク
  • 顧客獲得の鈍化・解約増加リスク
  • 技術変革への対応遅れリスク

原文

SEC EDGARGoogle翻訳.txt
10-Q

2025.12.03

水曜

Okta、3四半期連続黒字を達成。売上12%増、営業損益が黒字転換し通期業績見通しは非開示

  • 第3四半期（2025年11月-2026年1月期）売上高は$742M（前年同期比+12%）、サブスクリプション売上は$724M（同+11%）
  • 営業利益$23M（前年同期は営業損失$16M）と黒字転換。純利益は$43M（前年同期$16M）
  • 9ヶ月累計の営業キャッシュフローは$626Mと前年同期$464Mから大幅改善
  • Dollar-Based Net Retention Rateは106%（前年108%から低下）。顧客数5,030（ACV $100k超、前年4,705）
  • 2025年9月満期の転換社債$510Mを全額現金決済。2026年6月満期の$350Mが残存

背景・要因

  • サブスクリプション収入の成長は新規顧客と既存顧客への追加販売（アップセル）が牽引。106%のNet Retention Rateが示すように、既存顧客ベースからの拡大も寄与
  • サブスクリプション粗利率が前年78%→80%に改善。ホスティング費や人件費の効率化（spend efficiency）が寄与
  • 販管費の売上比率が前年38%→35%に低下。全体的なコスト効率改善が営業利益黒字化に貢献
  • 前年同期に計上されていた債務早期償還益$16Mが今期はなく、営業外収益は減少

リスク・懸念

  • 過去のサイバーセキュリティインシデント（2022年1月のサードパーティ侵害、2023年10月のカスタマーサポートシステム侵害）が引き続き評判や顧客関係に影響。将来の業績への悪影響は不透明
  • マクロ経済の不確実性（金利、インフレ、関税・貿易保護主義の高まり）が顧客のIT支出抑制を通じて売上成長に悪影響を与える可能性
  • 大口顧客向けの販売サイクル長期化により案件成立のタイミング予測が困難。四半期ごとの業績変動リスク
  • Microsoft等の大企業競合との競争激化。競合は低価格・バンドル販売・クローズドプラットフォーム戦略を展開可能
  • 経営陣・主要人材の離職リスク。特にサンフランシスコ拠点での優秀な人材の採用・維持競争が激化

原文

SEC EDGARGoogle翻訳.txt